Тижневий звіт про індустрію Web3: зміна настроїв на ринку Біткойн, шифрувальні компанії на фінішній прямій IPO, прискорене злиття штучного інтелекту та Блокчейн

Макро тренди

Біткойн поступово перетворюється з спекулятивного активу на інструмент хеджування ліквідності, основними причинами є зростання частки довгострокових власників та участь інституційних інвесторів. Вже 30 компаній, що котируються на американських фондових біржах, включили шифрувальні активи до балансу, охоплюючи фінансові, технологічні, медичні та розважальні галузі, середня максимальна вартість акцій цих компаній зросла на 438%.

Експерти прогнозують, що Біткойн до кінця року може досягти 250000 доларів, тоді як більшість альткойнів навряд чи зможуть досягти нових максимумів. У другій половині 2025 року ринок шифрування буде сильно під впливом очікувань щодо зниження процентних ставок та перетворення доларової системи, інвесторам потрібно звертати увагу на ці макрофактори та можливості, які вони приносять.

Стабільні монети та платежі

Конкуренція в сфері стабільних монет загострюється, багато технологічних компаній і фінансових установ активно займаються цим напрямком. Співзасновник однієї фінансової технології вважає, що стабільні монети "не мають жодного сенсу", тоді як інший платіжний гігант інвестує понад 10 мільярдів доларів у створення інфраструктури для стабільних монет. Платформи електронної комерції починають інтегрувати платіжні рішення зі стабільними монетами, а фінансові технологічні гіганти змагаються за ліцензії на стабільні монети в кількох юрисдикціях.

Деякий великий банк запустив експериментальний продукт під назвою "токен депозиту", розгорнутий на блокчейні, що підтримує смарт-контракти, для пілотування серед інституційних клієнтів, який в майбутньому може мати функцію нарахування відсотків. Цей крок демонструє, що традиційні фінансові установи активно досліджують застосування технології блокчейн.

Шторм виходу на біржу крипто-компаній

З огляду на успішний вихід певного емітента стабільної монети на фондовий ринок США та постійне зростання його акцій, ринок значно підвищив увагу до акцій, пов’язаних з шифруванням. Наразі щонайменше 13 криптовалютних компаній активно планують вихід на американський капітальний ринок, і ця тенденція зумовлена постійним удосконаленням регуляторного середовища в США та сприятливою політикою.

Штучний інтелект та Блокчейн

Лідери в галузі штучного інтелекту заявили, що людство, можливо, вже вступило в ранню стадію, коли ШІ перевершує людський інтелект. Тим часом кілька інноваційних проєктів, що поєднують ШІ та Блокчейн технології, отримали підтримку венчурного капіталу, ці проєкти прагнуть вирішити ключові проблеми, такі як стимулювання даних ШІ, оцінка моделей тощо.

Децентралізоване навчання штучного інтелекту стало гарячою темою в індустрії, але все ще стикається з багатьма викликами, такими як системна архітектура, комунікаційні протоколи, безпека шифрування, економічні механізми та верифікація моделей. Фахівці вважають, що реалізація "координаційно ефективної, чесно мотивованої, правильної у результатах" децентралізованої підготовки штучного інтелекту все ще перебуває на ранній стадії дослідження.

DeFi та нові проекти

На ринку DeFi з'явилися ознаки відновлення, політичні переваги, надані Комісією з цінних паперів і бірж США, додатково підвищили довіру до галузі. Інвесторам слід звернути увагу на потенційні проекти в інноваційних сферах, таких як стабільні монети з прибутком, соціальні платформи прогнозування та перевірювана хмара.

Динаміка біржі

Деяка східноєвропейська криптовалютна біржа несподівано зросла на фоні конфлікту між Росією та Україною, її платформи токенів за рік зросли в ціні в чотири рази, а ринкова капіталізація потрапила до трійки найкращих бірж. Інша провідна біржа США постійно розширює свій вплив через спонсорські заходи, придбання та інновації продуктів, і успішно потрапила до індексу S&P 500, що ще більше підвищило її статус на основних фінансових ринках.

Водночас, одна з глобально відомих бірж змінила механізм заохочення користувачів, що призвело до масового виходу користувачів з її програми лояльності. Ця зміна відображає перехід галузі від простого арбітражу балів до більшої уваги до реальних взаємодій та захоплення цінності.

Регулювання та відповідність

Китайська юстиція обговорила нові методи утилізації віртуальних монет, включаючи закордонну комплаєнс-реалізацію та механізм знищення "чорних дір". Центральний банк Китаю оголосив про створення міжнародного операційного центру цифрового юаня та розпочав пілотну програму комплексної реформи офшорних торговельних фінансових послуг у новій зоні Лінгань Шанхаю.

Регуляторне середовище в США продовжує покращуватися, створюючи сприятливі умови для виходу крипто-компаній на біржу. Однак, глобальні регуляторні виклики все ще існують, і нещодавно одна соціальна платформа застосувала заходи щодо заборони декількох акаунтів, пов'язаних з криптовалютою.

Попередження щодо безпеки

Нещодавно відбулася велика витік даних, що стосується 16 мільярдів облікових даних користувачів кількох технологічних гігантів, що може становити загрозу безпеці для власників криптовалюти. Інша хакерська організація стверджує, що атакувала одну з криптовалютних бірж на Близькому Сході та загрожує опублікувати її вихідний код і внутрішні дані. Ці події знову підкреслюють безпекові виклики, з якими стикається криптоіндустрія.