Galaxy Digital став закадровим двигуном шифрування активів, стратегічна розстановка сил для переходу на американський фондовий ринок
На сучасному ринку різноманітні шифрувальні активи по черзі зростають, привертаючи велику увагу. У цій фінансовій наративі Galaxy Digital грає роль закулісного гравця. Від управління активами до побудови інфраструктури, від прямих інвестицій до структурованої підтримки, Galaxy після виходу на американський капітальний ринок прискорює свою трансформацію щодо відповідності та диверсифікації стратегії.
Galaxy надає індивідуальні послуги для шифрування сховища
Все більше компаній розміщують частину активів у біткоїні, ефірі та інших основних шифруваннях, використовуваних для резервування активів, захисту від інфляції та навіть отримання фінансового доходу. Незважаючи на те, що ринок має сумніви щодо рівня кредитного плеча та здатності до погашення боргів у деяких фінансових компаній шифрування, керівник досліджень Galaxy Digital Алекс Торн вважає, що ці побоювання явно перебільшені. Він зазначив, що в цілому боргові зобов'язання цих компаній відносно обмежені, і більшість боргів має термін погашення більше двох років.
Galaxy має оптимістичний погляд на еволюцію тенденцій шифрування фінансів і стала за кулісами рушійною силою цього резервного буму. Незалежно від того, чи йдеться про нових учасників, які вперше вводять шифровані активи, чи про зрілі підприємства, які оптимізують свої вже наявні активи, Galaxy надає всебічну підтримку великим установам у запуску та розширенні бізнесу шифрування, включаючи торгівлю, інвестиції, структурний дизайн та технологічне впровадження.
Galaxy надає послуги двом категоріям учасників корпоративних фінансів:
Самостійно керовані підприємства: можуть використовувати корпоративну технологічну платформу Galaxy для самостійного здійснення операцій з торгівлі, кредитування та застави.
Шукати компанії з управління трестами: можна співпрацювати з Galaxy Asset Management для отримання комплексних стратегій управління та підтримки інфраструктури.
Згідно з офіційними даними, останніми тижнями Galaxy став обраним партнером понад 15 провідних підприємств у проекті шифрування фінансів, зокрема SharpLink, BitMine, GameSquare, GameStop, AMC, Bit Digital, K Wave Media, TLGY Acquisition Corp та ReserveOne. Galaxy надає цим компаніям інфраструктуру, професійні послуги та підтримку від початку до кінця. Деякі з партнерів вже зобов'язалися вкласти понад 4 мільярди доларів у шифрування активів. У деяких випадках Galaxy також виступала як безпосередній інвестор, фінансуючи стратегії цифрових активів цих компаній з їхнього балансу.
Шифрування фінансових резервів також стає одним з важливих джерел доходу для Galaxy. Наприклад, у випадку з SharpLink Gaming, Galaxy не лише інвестує в цю компанію, але й підписала угоду про управління активами, беручи на себе управління її ефірним резервом. Згідно з документами SEC США, SharpLink повинна сплачувати Galaxy та іншій компанії річну плату в розмірі від 0.25% до 1.25% залежно від класу активів, з мінімумом у 1.25 мільйона доларів на рік. Оскільки SharpLink постійно розширює масштаб свого ETH резерву, Galaxy також отримуватиме постійний та суттєвий дохід.
З ростом попиту на стейкінг з боку установ, Galaxy також оптимізує відповідні послуги для досягнення більшого прибутку. Нещодавно Galaxy оголосила про співпрацю з певною платформою, щоб безпосередньо інтегрувати свої послуги стейкінгу для понад 2000 установ клієнтів цієї платформи. Крім того, Galaxy також цього року співпрацювала з кількома установами з управління активами, щоб ще більше розширити свій бізнес стейкінгу. За офіційними даними, станом на перше півріччя цього року обсяг активів стейкінгу Galaxy досяг 31,5 мільярда доларів.
Після збитків у першому кварталі прискорення стратегії диверсифікації
Засновник Galaxy Майк Новоградц заявив, що компанія має на меті стати переважно вибраним універсальним платформою для фінансових послуг, які шукають установи в шифрувальній економіці. Насправді, Galaxy намагається адаптуватись до високої волатильності і високої невизначеності середовища шифрувального ринку завдяки більш різноманітній структурній стратегії.
На даний момент бізнес-структура Galaxy переважно обертається навколо трьох основних сегментів: глобальний ринок (включаючи торгівлю та інвестиційно-банківські послуги), управління активами та рішення для цифрової інфраструктури (включаючи видобуток, підтримку стейкінгових протоколів та технології самостійного зберігання). Серед них торгівля є основою доходу Galaxy. У 2024 році загальний дохід Galaxy наблизиться до 42,6 мільярдів доларів США, з яких приблизно 99% походить від торгівлі цифровими активами. Проте така одноосібна структура виявляє значні ризики під час циклів спаду на ринку.
У першому кварталі цього року Galaxy зазнав чистого збитку в 295 мільйонів доларів, що в основному пов'язано зі зниженням цін на шифрування активів та закриттям бізнесу з видобутку в певному дата-центрі. Збитки цього кварталу майже поглинули чистий дохід Galaxy за весь 2024 рік, який становить близько 350 мільйонів доларів. Крім того, станом на кінець першого кварталу обсяг активів під управлінням Galaxy значно зменшився на 29% у порівнянні з попереднім кварталом, знизившись до 7 мільярдів доларів, що також підкреслює тиск, який волатильність шифрувального ринку чинить на його бізнес з управління активами.
Хоча короткострокові показники під тиском, Galaxy все ще має достатньо коштів. Станом на кінець першого кварталу 2025 року, компанія має 1,1 мільярда доларів готівки та стейблкоінів, а також 1,9 мільярда доларів капіталу.
Окрім бізнесу з шифрування фінансових резервів, Galaxy також розширює інші екологічні ініціативи, сприяючи диверсифікації доходів та намагаючись уникнути однобокої залежності від торгового бізнесу.
У сфері управління активами Galaxy розширює свою присутність у шифрувальних ETF через глибоку співпрацю з кількома глобальними фінансовими установами. На ринках Канади, Європи та США Galaxy спільно з відомими компаніями з управління активами запустила різні продукти шифрувальних активів ETF. Крім того, новий фонд Galaxy минулого місяця успішно залучив 175 мільйонів доларів, надаючи роздрібним інвесторам можливість брати участь у шифрувальному ризиковому портфелі.
У секторі цифрової інфраструктури Galaxy створює інфраструктуру наступного покоління штучного інтелекту. Наприкінці травня цього року Galaxy випустила 29 мільйонів своїх акцій класу A після виходу на біржу, плануючи використати чистий дохід від цього випуску для придбання дочірньої компанії Galaxy Digital Holdings LP, щоб продовжити розширення свого парку інфраструктури штучного інтелекту та високопродуктивних обчислень, розташованого в вузькій смузі Західного Техасу.
З розвитком галузі шифрування, яка поступово стає більш регульованою та інституціоналізованою, Galaxy вирішила вийти на американський ринок. У травні цього року Galaxy, яка раніше була зареєстрована в Канаді, завершила реорганізацію, перенісши свою реєстрацію з Кайманових островів до США, і офіційно вийшла на NASDAQ під тикером GLXY. За минулий місяць акції GLXY зросли на 55,87%.
Щоб усунути бар'єри відповідності та забезпечити успішну трансформацію, Galaxy готова сплатити величезні кошти для врегулювання старих справ. У кінці березня цього року Galaxy досягла угоди на 200 мільйонів доларів із Офісом генерального прокурора штату Нью-Йорк щодо справи про маніпуляції з певним токеном. Угода передбачає, що Galaxy Digital має сплатити 200 мільйонів доларів штрафу протягом трьох років, з яких перший платіж у розмірі 40 мільйонів доларів має бути здійснений протягом двох тижнів.
Незалежно від того, чи є вона таємним вигодонабувачем крипто-скарбниці, чи активно розширює продукти ETF та інфраструктуру AI, за цим стоїть бажання Galaxy впоратися з невизначеністю ринку через різноманітне та відповідне регулювання.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
9 лайків
Нагородити
9
6
Поділіться
Прокоментувати
0/400
BanklessAtHeart
· 07-27 12:46
Стабільно, тепер це дійсно до місяця.
Переглянути оригіналвідповісти на0
DegenWhisperer
· 07-25 14:38
Ще один інститут займається фінансовими інноваціями... може, це призведе до вибуху.
Переглянути оригіналвідповісти на0
PumpDoctrine
· 07-25 14:23
Цей раз ми справді робимо великі справи.
Переглянути оригіналвідповісти на0
BrokeBeans
· 07-24 14:14
Подивіться, хто наважиться сказати, що я не можу грати
Galaxy Digital: шифрування фінансів за кулісами, стратегія диверсифікації
Galaxy Digital став закадровим двигуном шифрування активів, стратегічна розстановка сил для переходу на американський фондовий ринок
На сучасному ринку різноманітні шифрувальні активи по черзі зростають, привертаючи велику увагу. У цій фінансовій наративі Galaxy Digital грає роль закулісного гравця. Від управління активами до побудови інфраструктури, від прямих інвестицій до структурованої підтримки, Galaxy після виходу на американський капітальний ринок прискорює свою трансформацію щодо відповідності та диверсифікації стратегії.
Galaxy надає індивідуальні послуги для шифрування сховища
Все більше компаній розміщують частину активів у біткоїні, ефірі та інших основних шифруваннях, використовуваних для резервування активів, захисту від інфляції та навіть отримання фінансового доходу. Незважаючи на те, що ринок має сумніви щодо рівня кредитного плеча та здатності до погашення боргів у деяких фінансових компаній шифрування, керівник досліджень Galaxy Digital Алекс Торн вважає, що ці побоювання явно перебільшені. Він зазначив, що в цілому боргові зобов'язання цих компаній відносно обмежені, і більшість боргів має термін погашення більше двох років.
Galaxy має оптимістичний погляд на еволюцію тенденцій шифрування фінансів і стала за кулісами рушійною силою цього резервного буму. Незалежно від того, чи йдеться про нових учасників, які вперше вводять шифровані активи, чи про зрілі підприємства, які оптимізують свої вже наявні активи, Galaxy надає всебічну підтримку великим установам у запуску та розширенні бізнесу шифрування, включаючи торгівлю, інвестиції, структурний дизайн та технологічне впровадження.
Galaxy надає послуги двом категоріям учасників корпоративних фінансів:
Згідно з офіційними даними, останніми тижнями Galaxy став обраним партнером понад 15 провідних підприємств у проекті шифрування фінансів, зокрема SharpLink, BitMine, GameSquare, GameStop, AMC, Bit Digital, K Wave Media, TLGY Acquisition Corp та ReserveOne. Galaxy надає цим компаніям інфраструктуру, професійні послуги та підтримку від початку до кінця. Деякі з партнерів вже зобов'язалися вкласти понад 4 мільярди доларів у шифрування активів. У деяких випадках Galaxy також виступала як безпосередній інвестор, фінансуючи стратегії цифрових активів цих компаній з їхнього балансу.
Шифрування фінансових резервів також стає одним з важливих джерел доходу для Galaxy. Наприклад, у випадку з SharpLink Gaming, Galaxy не лише інвестує в цю компанію, але й підписала угоду про управління активами, беручи на себе управління її ефірним резервом. Згідно з документами SEC США, SharpLink повинна сплачувати Galaxy та іншій компанії річну плату в розмірі від 0.25% до 1.25% залежно від класу активів, з мінімумом у 1.25 мільйона доларів на рік. Оскільки SharpLink постійно розширює масштаб свого ETH резерву, Galaxy також отримуватиме постійний та суттєвий дохід.
З ростом попиту на стейкінг з боку установ, Galaxy також оптимізує відповідні послуги для досягнення більшого прибутку. Нещодавно Galaxy оголосила про співпрацю з певною платформою, щоб безпосередньо інтегрувати свої послуги стейкінгу для понад 2000 установ клієнтів цієї платформи. Крім того, Galaxy також цього року співпрацювала з кількома установами з управління активами, щоб ще більше розширити свій бізнес стейкінгу. За офіційними даними, станом на перше півріччя цього року обсяг активів стейкінгу Galaxy досяг 31,5 мільярда доларів.
Після збитків у першому кварталі прискорення стратегії диверсифікації
Засновник Galaxy Майк Новоградц заявив, що компанія має на меті стати переважно вибраним універсальним платформою для фінансових послуг, які шукають установи в шифрувальній економіці. Насправді, Galaxy намагається адаптуватись до високої волатильності і високої невизначеності середовища шифрувального ринку завдяки більш різноманітній структурній стратегії.
На даний момент бізнес-структура Galaxy переважно обертається навколо трьох основних сегментів: глобальний ринок (включаючи торгівлю та інвестиційно-банківські послуги), управління активами та рішення для цифрової інфраструктури (включаючи видобуток, підтримку стейкінгових протоколів та технології самостійного зберігання). Серед них торгівля є основою доходу Galaxy. У 2024 році загальний дохід Galaxy наблизиться до 42,6 мільярдів доларів США, з яких приблизно 99% походить від торгівлі цифровими активами. Проте така одноосібна структура виявляє значні ризики під час циклів спаду на ринку.
У першому кварталі цього року Galaxy зазнав чистого збитку в 295 мільйонів доларів, що в основному пов'язано зі зниженням цін на шифрування активів та закриттям бізнесу з видобутку в певному дата-центрі. Збитки цього кварталу майже поглинули чистий дохід Galaxy за весь 2024 рік, який становить близько 350 мільйонів доларів. Крім того, станом на кінець першого кварталу обсяг активів під управлінням Galaxy значно зменшився на 29% у порівнянні з попереднім кварталом, знизившись до 7 мільярдів доларів, що також підкреслює тиск, який волатильність шифрувального ринку чинить на його бізнес з управління активами.
Хоча короткострокові показники під тиском, Galaxy все ще має достатньо коштів. Станом на кінець першого кварталу 2025 року, компанія має 1,1 мільярда доларів готівки та стейблкоінів, а також 1,9 мільярда доларів капіталу.
Окрім бізнесу з шифрування фінансових резервів, Galaxy також розширює інші екологічні ініціативи, сприяючи диверсифікації доходів та намагаючись уникнути однобокої залежності від торгового бізнесу.
У сфері управління активами Galaxy розширює свою присутність у шифрувальних ETF через глибоку співпрацю з кількома глобальними фінансовими установами. На ринках Канади, Європи та США Galaxy спільно з відомими компаніями з управління активами запустила різні продукти шифрувальних активів ETF. Крім того, новий фонд Galaxy минулого місяця успішно залучив 175 мільйонів доларів, надаючи роздрібним інвесторам можливість брати участь у шифрувальному ризиковому портфелі.
У секторі цифрової інфраструктури Galaxy створює інфраструктуру наступного покоління штучного інтелекту. Наприкінці травня цього року Galaxy випустила 29 мільйонів своїх акцій класу A після виходу на біржу, плануючи використати чистий дохід від цього випуску для придбання дочірньої компанії Galaxy Digital Holdings LP, щоб продовжити розширення свого парку інфраструктури штучного інтелекту та високопродуктивних обчислень, розташованого в вузькій смузі Західного Техасу.
З розвитком галузі шифрування, яка поступово стає більш регульованою та інституціоналізованою, Galaxy вирішила вийти на американський ринок. У травні цього року Galaxy, яка раніше була зареєстрована в Канаді, завершила реорганізацію, перенісши свою реєстрацію з Кайманових островів до США, і офіційно вийшла на NASDAQ під тикером GLXY. За минулий місяць акції GLXY зросли на 55,87%.
Щоб усунути бар'єри відповідності та забезпечити успішну трансформацію, Galaxy готова сплатити величезні кошти для врегулювання старих справ. У кінці березня цього року Galaxy досягла угоди на 200 мільйонів доларів із Офісом генерального прокурора штату Нью-Йорк щодо справи про маніпуляції з певним токеном. Угода передбачає, що Galaxy Digital має сплатити 200 мільйонів доларів штрафу протягом трьох років, з яких перший платіж у розмірі 40 мільйонів доларів має бути здійснений протягом двох тижнів.
Незалежно від того, чи є вона таємним вигодонабувачем крипто-скарбниці, чи активно розширює продукти ETF та інфраструктуру AI, за цим стоїть бажання Galaxy впоратися з невизначеністю ринку через різноманітне та відповідне регулювання.