Xu hướng mới trong hệ sinh thái cho vay Bitcoin: Kích hoạt tiềm năng thanh khoản hàng triệu tỷ
Bitcoin như một "quỹ" lớn nhất và chất lượng nhất trong thế giới tiền điện tử, giá trị ứng dụng tài chính tiềm năng của nó đang dần được thể hiện. Gần đây, giao thức cho vay trên chuỗi lớn nhất trong hệ sinh thái Bitcoin đã hoàn thành một vòng gọi vốn quan trọng, dấu hiệu cho thấy BTC đang chuyển từ việc chỉ đơn thuần là lưu trữ giá trị sang một công cụ tài chính hoạt động tích cực hơn.
Trên thực tế, hệ sinh thái Bitcoin đang trải qua một cuộc cách mạng quan trọng. BTC không còn chỉ là tài sản số tĩnh, mà bắt đầu đóng vai trò như tài sản thanh khoản và tài sản cơ sở, mở rộng đến nhiều kịch bản lợi suất cấu trúc trên chuỗi đa dạng hơn. Xu hướng này đang nuôi dưỡng một hệ sinh thái BTCFi độc đáo.
Từ góc độ phát triển bền vững, nếu có thể kích hoạt BTC đang ngủ, xây dựng một mạng lưới thanh khoản hiệu quả và an toàn, sẽ mở ra không gian ứng dụng hoàn toàn mới cho tài sản trị giá hàng triệu tỷ đô la này, đặc biệt trong lĩnh vực tài chính phi tập trung (DeFi).
Thực hành giải phóng Bitcoin Thanh khoản
Theo dữ liệu, tính đến ngày 9 tháng 1 năm 2025, tổng giá trị khóa trên chuỗi Ethereum đã vượt qua 64 tỷ USD, tăng gần 180% so với năm trước. Ngược lại, mặc dù giá trị thị trường và giá của Bitcoin hoạt động tốt hơn Ethereum, nhưng tốc độ phát triển hệ sinh thái trên chuỗi của nó vẫn chậm hơn.
Điều đáng chú ý là nếu tính thanh khoản của BTC có thể giải phóng 10%, sẽ tạo ra một thị trường khoảng 180 tỷ USD. Nếu có thể đạt được tỷ lệ TVL tương tự như Ethereum (khoảng 16%), khả năng giải phóng thanh khoản lên tới 300 tỷ USD sẽ cao hơn. Việc giải phóng thanh khoản quy mô như vậy có khả năng thúc đẩy sự tăng trưởng bùng nổ của hệ sinh thái BTCFi, thậm chí có tiềm năng vượt qua các mạng EVM chính thống hiện tại, trở thành hệ sinh thái tài chính trên chuỗi lớn nhất.
Trong bối cảnh này, một số nền tảng đổi mới đang nổi lên, cam kết giúp nhiều người dùng hơn có thể hưởng lợi từ việc vay BTC. Các nền tảng này đã trở thành một trong những giao thức cho vay lớn nhất trong hệ sinh thái BTC, chỉ sau một số dự án stablecoin nổi tiếng. Theo báo cáo, tổng giá trị tài sản khóa của một nền tảng đã vượt qua 2 tỷ USD, và stablecoin Bitcoin mà họ phát hành đã đạt được lượng tài sản khóa vượt quá 500 triệu USD chỉ sau một tuần ra mắt, thiết lập kỷ lục giao thức cho vay có tốc độ tăng trưởng TVL nhanh nhất trong lịch sử DeFi.
Đối với những người nắm giữ BTC hiện tại, cách tận dụng tối đa tài sản BTC trong tay mà không phải chịu rủi ro quá lớn, đồng thời duy trì tính thanh khoản của tài sản, đã trở thành một nhu cầu cấp bách. Trên cơ sở đó, các giao thức cho vay trên chuỗi Bitcoin đã đón nhận những cơ hội phát triển quan trọng. Một số dự án đổi mới cung cấp dịch vụ cho vay với lãi suất cố định, được quản lý bởi các tổ chức chuyên nghiệp với Bitcoin thế chấp, đồng thời cung cấp stablecoin với nguồn cung không giới hạn, điều này mang lại cho những người nắm giữ BTC tính thanh khoản đầy đủ hơn để tham gia vào các dự án khác trong hệ sinh thái.
Cần lưu ý rằng, một số dự án không chỉ tập trung vào việc thu hút những nhà đầu tư lớn, mà còn chú trọng vào việc xây dựng một hệ sinh thái lành mạnh, cho phép cả những nhà đầu tư nhỏ lẻ cũng có thể tham gia. Mục tiêu của họ là để bất kỳ ai cũng có thể cải thiện tỷ lệ lợi nhuận trong một phạm vi an toàn thông qua đòn bẩy vừa phải.
Giá trị của stablecoin Bitcoin
Trong lĩnh vực stablecoin, stablecoin phi tập trung trên chuỗi vẫn chủ yếu dựa vào mô hình vị thế thế chấp nợ (CDP). CDP về cơ bản là một loại mở rộng sử dụng stablecoin dựa trên kịch bản cho vay, tạo ra một hồ thanh khoản giao dịch bổ sung cho các tài sản đang ngủ đông.
Một số hệ sinh thái mới nổi đang xây dựng các sản phẩm tài chính đa dạng xung quanh Bitcoin. Ví dụ, hệ sinh thái của một nền tảng bao gồm stablecoin sinh lợi được thế chấp bằng Bitcoin, giao thức cho vay dựa trên stablecoin đó, nền tảng cho vay hỗn hợp kết nối DeFi và CeFi, cũng như giao thức cho vay phi tập trung hỗ trợ staking BTC.
Mô hình này không chỉ giải quyết vấn đề stablecoin lâu dài mà hệ sinh thái Bitcoin gặp phải, mà còn thông qua công nghệ cross-chain để thực hiện kết nối liền mạch với nhiều hệ sinh thái DeFi, hiệu quả đưa thanh khoản của hệ sinh thái Bitcoin vào các chuỗi khác.
Đối với BTC lâu dài trong trạng thái nhàn rỗi, mô hình này cung cấp một phương thức sử dụng an toàn và hiệu quả. Nó cho phép nhiều người nắm giữ BTC tham gia an toàn vào các hoạt động thanh khoản trên chuỗi, đưa một lượng lớn BTC đang ngủ vào các pool thanh khoản DeFi để đổi lấy hoặc kiếm lợi nhuận.
Triển vọng
Khi tài sản Bitcoin dần thoát khỏi trạng thái ngủ say, BTCFi có triển vọng trở thành một hướng tài sản DeFi mới với quy mô lên tới hàng trăm tỷ đô la, trở thành chìa khóa để xây dựng hệ sinh thái thịnh vượng trên chuỗi.
Trong tương lai, chúng ta có thể thấy các hình thức sản phẩm tài chính đa dạng được xây dựng trên nền tảng BTC và các kịch bản DeFi, điều này sẽ định nghĩa lại vai trò của BTC trong lĩnh vực DeFi toàn cầu. Sự kết hợp sâu sắc của BTC trong lĩnh vực DeFi có đạt đến điểm chuyển biến quan trọng hay không, là điều chúng ta cần tiếp tục chú ý.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
12 thích
Phần thưởng
12
8
Chia sẻ
Bình luận
0/400
BlockchainGriller
· 07-24 15:14
Đã đến lúc rồi, btc vốn dĩ nên chơi như vậy.
Xem bản gốcTrả lời0
PerpetualLonger
· 07-23 21:58
Một cơ hội mua đáy tốt nữa. Mọi sự thanh lý đều là thời điểm tốt để tăng vị thế.
Xem bản gốcTrả lời0
AirdropHunterKing
· 07-23 19:05
Vay mượn trên chuỗi chỉ là một cái bẫy, lại phải trả phí gas rồi đây.
Xem bản gốcTrả lời0
OnchainDetective
· 07-21 16:15
btc bùng nổ vẫn phải xem chúng ta, những người nắm giữ coin cũ
Sự trỗi dậy của hệ sinh thái cho vay BTC: Giải phóng thanh khoản trên chuỗi trị giá hàng nghìn tỷ.
Xu hướng mới trong hệ sinh thái cho vay Bitcoin: Kích hoạt tiềm năng thanh khoản hàng triệu tỷ
Bitcoin như một "quỹ" lớn nhất và chất lượng nhất trong thế giới tiền điện tử, giá trị ứng dụng tài chính tiềm năng của nó đang dần được thể hiện. Gần đây, giao thức cho vay trên chuỗi lớn nhất trong hệ sinh thái Bitcoin đã hoàn thành một vòng gọi vốn quan trọng, dấu hiệu cho thấy BTC đang chuyển từ việc chỉ đơn thuần là lưu trữ giá trị sang một công cụ tài chính hoạt động tích cực hơn.
Trên thực tế, hệ sinh thái Bitcoin đang trải qua một cuộc cách mạng quan trọng. BTC không còn chỉ là tài sản số tĩnh, mà bắt đầu đóng vai trò như tài sản thanh khoản và tài sản cơ sở, mở rộng đến nhiều kịch bản lợi suất cấu trúc trên chuỗi đa dạng hơn. Xu hướng này đang nuôi dưỡng một hệ sinh thái BTCFi độc đáo.
Từ góc độ phát triển bền vững, nếu có thể kích hoạt BTC đang ngủ, xây dựng một mạng lưới thanh khoản hiệu quả và an toàn, sẽ mở ra không gian ứng dụng hoàn toàn mới cho tài sản trị giá hàng triệu tỷ đô la này, đặc biệt trong lĩnh vực tài chính phi tập trung (DeFi).
Thực hành giải phóng Bitcoin Thanh khoản
Theo dữ liệu, tính đến ngày 9 tháng 1 năm 2025, tổng giá trị khóa trên chuỗi Ethereum đã vượt qua 64 tỷ USD, tăng gần 180% so với năm trước. Ngược lại, mặc dù giá trị thị trường và giá của Bitcoin hoạt động tốt hơn Ethereum, nhưng tốc độ phát triển hệ sinh thái trên chuỗi của nó vẫn chậm hơn.
Điều đáng chú ý là nếu tính thanh khoản của BTC có thể giải phóng 10%, sẽ tạo ra một thị trường khoảng 180 tỷ USD. Nếu có thể đạt được tỷ lệ TVL tương tự như Ethereum (khoảng 16%), khả năng giải phóng thanh khoản lên tới 300 tỷ USD sẽ cao hơn. Việc giải phóng thanh khoản quy mô như vậy có khả năng thúc đẩy sự tăng trưởng bùng nổ của hệ sinh thái BTCFi, thậm chí có tiềm năng vượt qua các mạng EVM chính thống hiện tại, trở thành hệ sinh thái tài chính trên chuỗi lớn nhất.
Trong bối cảnh này, một số nền tảng đổi mới đang nổi lên, cam kết giúp nhiều người dùng hơn có thể hưởng lợi từ việc vay BTC. Các nền tảng này đã trở thành một trong những giao thức cho vay lớn nhất trong hệ sinh thái BTC, chỉ sau một số dự án stablecoin nổi tiếng. Theo báo cáo, tổng giá trị tài sản khóa của một nền tảng đã vượt qua 2 tỷ USD, và stablecoin Bitcoin mà họ phát hành đã đạt được lượng tài sản khóa vượt quá 500 triệu USD chỉ sau một tuần ra mắt, thiết lập kỷ lục giao thức cho vay có tốc độ tăng trưởng TVL nhanh nhất trong lịch sử DeFi.
Đối với những người nắm giữ BTC hiện tại, cách tận dụng tối đa tài sản BTC trong tay mà không phải chịu rủi ro quá lớn, đồng thời duy trì tính thanh khoản của tài sản, đã trở thành một nhu cầu cấp bách. Trên cơ sở đó, các giao thức cho vay trên chuỗi Bitcoin đã đón nhận những cơ hội phát triển quan trọng. Một số dự án đổi mới cung cấp dịch vụ cho vay với lãi suất cố định, được quản lý bởi các tổ chức chuyên nghiệp với Bitcoin thế chấp, đồng thời cung cấp stablecoin với nguồn cung không giới hạn, điều này mang lại cho những người nắm giữ BTC tính thanh khoản đầy đủ hơn để tham gia vào các dự án khác trong hệ sinh thái.
Cần lưu ý rằng, một số dự án không chỉ tập trung vào việc thu hút những nhà đầu tư lớn, mà còn chú trọng vào việc xây dựng một hệ sinh thái lành mạnh, cho phép cả những nhà đầu tư nhỏ lẻ cũng có thể tham gia. Mục tiêu của họ là để bất kỳ ai cũng có thể cải thiện tỷ lệ lợi nhuận trong một phạm vi an toàn thông qua đòn bẩy vừa phải.
Giá trị của stablecoin Bitcoin
Trong lĩnh vực stablecoin, stablecoin phi tập trung trên chuỗi vẫn chủ yếu dựa vào mô hình vị thế thế chấp nợ (CDP). CDP về cơ bản là một loại mở rộng sử dụng stablecoin dựa trên kịch bản cho vay, tạo ra một hồ thanh khoản giao dịch bổ sung cho các tài sản đang ngủ đông.
Một số hệ sinh thái mới nổi đang xây dựng các sản phẩm tài chính đa dạng xung quanh Bitcoin. Ví dụ, hệ sinh thái của một nền tảng bao gồm stablecoin sinh lợi được thế chấp bằng Bitcoin, giao thức cho vay dựa trên stablecoin đó, nền tảng cho vay hỗn hợp kết nối DeFi và CeFi, cũng như giao thức cho vay phi tập trung hỗ trợ staking BTC.
Mô hình này không chỉ giải quyết vấn đề stablecoin lâu dài mà hệ sinh thái Bitcoin gặp phải, mà còn thông qua công nghệ cross-chain để thực hiện kết nối liền mạch với nhiều hệ sinh thái DeFi, hiệu quả đưa thanh khoản của hệ sinh thái Bitcoin vào các chuỗi khác.
Đối với BTC lâu dài trong trạng thái nhàn rỗi, mô hình này cung cấp một phương thức sử dụng an toàn và hiệu quả. Nó cho phép nhiều người nắm giữ BTC tham gia an toàn vào các hoạt động thanh khoản trên chuỗi, đưa một lượng lớn BTC đang ngủ vào các pool thanh khoản DeFi để đổi lấy hoặc kiếm lợi nhuận.
Triển vọng
Khi tài sản Bitcoin dần thoát khỏi trạng thái ngủ say, BTCFi có triển vọng trở thành một hướng tài sản DeFi mới với quy mô lên tới hàng trăm tỷ đô la, trở thành chìa khóa để xây dựng hệ sinh thái thịnh vượng trên chuỗi.
Trong tương lai, chúng ta có thể thấy các hình thức sản phẩm tài chính đa dạng được xây dựng trên nền tảng BTC và các kịch bản DeFi, điều này sẽ định nghĩa lại vai trò của BTC trong lĩnh vực DeFi toàn cầu. Sự kết hợp sâu sắc của BTC trong lĩnh vực DeFi có đạt đến điểm chuyển biến quan trọng hay không, là điều chúng ta cần tiếp tục chú ý.