Хеджирование: четыре стратегии получения дохода от низкорисковых стейблкоинов в бурные времена
В апреле 2025 года глобальные финансовые рынки резко колебались из-за тарифной политики Трампа. Он объявил о введении "взаимных тарифов" для основных торговых партнеров, установив базовую ставку в 10% и введя более высокие ставки для определенных стран. Эти меры вызвали резкую реакцию на рынке: капитализация S&P 500 за всего четыре дня сократилась на 5,8 трлн долларов, что стало крупнейшей недельной потерей с 1950-х годов. Цена биткойна колебалась в пределах от 80 до 90 тысяч долларов.
Глава Федеральной резервной системы Джером Пауэлл заявил, что пошлины могут повысить инфляцию и подавить рост, но ФРС не будет вмешиваться на рынок через снижение процентных ставок, политика будет сосредоточена на долгосрочных данных. Goldman Sachs и JPMorgan соответственно повысили вероятность рецессии в США до 20% и 45%. В таких неопределенных рыночных условиях, как инвесторам реагировать? В этой статье будут представлены четыре продукта с низким риском доходности на основе стейблкоинов для справки.
Внимание: данный материал предназначен только для информации и не является инвестиционным советом. Инвесторы должны проводить собственные исследования и нести риски.
1. Экономия искры USDC (Ethereum)
Способ выполнения: подключите кошелек через платформу Spark, выберите продукт Savings USDC и внесите USDC.
Источники дохода: доход от сбережений USDC поступает от ставки по сбережениям Sky (SSR), полученных от сборов по криптовалютным займам, инвестиций в облигации США и предоставления ликвидности таким платформам, как SparkLend. USDC обменивается на USDS в соотношении 1:1 через Sky PSM и помещается в казну SSR для получения дохода, а стоимость токена sUSDC увеличивается с накоплением дохода.
Оценка риска: низкая. USDC имеет высокую стабильность, Spark прошёл несколько аудитов, что снизило риски смарт-контрактов. Однако стоит обратить внимание на потенциальное влияние рыночной волатильности на ликвидность.
2. Берачейн BYUSD| МЕДОВЫЙ (Berachain)
Способ выполнения: посетите официальный сайт Berachain, перейдите в BeraHub, подключите совместимый кошелек, на странице Pools выберите пул BYUSD/HONEY, внесите два токена для предоставления ликвидности. Полученные LP токены можно ставить в фонд вознаграждений для получения BGT.
Источники дохода: в основном поступают от вознаграждений BGT ( 3.41% APR ) и торговых сборов в пуле ( 0.01% APR ). BGT является невзаимозаменяемым токеном управления Berachain, который можно сжигать 1:1 для получения BERA и делиться доходами от сборов основных dApp.
Оценка риска: от низкого до среднего. BYUSD и HONEY являются стейблкоинами, риск колебаний цен низкий; механизм PoL Berachain прошел аудит, риск смарт-контрактов низкий. Однако вознаграждения BGT могут колебаться из-за корректировки эмиссии.
Способ действия: подключите кошелек через платформу Merkl и внесите USDC или USDT в продукт "Provide Liquidity to Uniswap V4 USDC-USDT0".
Источник доходов: стимулы в виде токенов UNI.
Оценка риска: низкий до среднего. Пул USDC/USDT представляет собой пару стейблкоинов, риск ценовых колебаний низок, но следует обратить внимание на риск смарт-контрактов и возможное снижение доходности после окончания периода стимулов.
4. Эшелонный рынок USDC (Aptos)
Способ операции: посетите официальный сайт Echelon Market, подключите совместимый с Aptos кошелек, на странице Markets выберите пул USDC, внесите USDC для участия в поставках.
Источники дохода: включают проценты от поставок USDC (5.35%) и награды thAPT от Thala (3.66%). thAPT является депозитным сертификатом Thala, который выпускается и обменивается на APT в соотношении 1:1.
Оценка риска: от низкого до среднего. USDC имеет высокую стабильность, но необходимо обратить внимание на риски смарт-контрактов в экосистеме Aptos и влияние сборов на выкуп thAPT на доход.
Резюме
Следующая таблица отсортирована по TVL от большего к меньшему, только для справки:
| Продукт | Цепочка | APY | TVL |
|------|-----|-----|-----|
| Spark Saving USDC | Эфириум | 4.27% | 13.85 миллиардов долларов |
| Berachain BYUSD|HONEY | Berachain | 3.42% | 4.54 миллиарда долларов |
| Uniswap V4 USDC-USDT0 | Эфириум | 14,18% | 1,74 миллиарда долларов |
| Эшелонный рынок USDC | Аптос | 9.01% | $13,2 млн |
В условиях увеличения неопределенности на рынке эти низкорисковые инвестиционные продукты на основе стейблкоинов могут предоставить инвесторам относительно безопасное убежище. Однако инвесторы все еще должны осторожно оценивать риски и принимать обоснованные решения в зависимости от своей ситуации.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
11 Лайков
Награда
11
6
Поделиться
комментарий
0/400
WhaleWatcher
· 10ч назад
Все же стейблкоин самый надежный.
Посмотреть ОригиналОтветить0
FastLeaver
· 08-06 14:22
Трамп действительно умеет делать вещи
Посмотреть ОригиналОтветить0
AirdropF5Bro
· 08-06 14:21
Дай токен, есть ли?
Посмотреть ОригиналОтветить0
StableGeniusDegen
· 08-06 14:15
Бычий рынок маловероятен для стейблкоинов, Медвежий рынок на самом деле хорош.
Четыре стратегии хеджирования стейблкоинов в условиях глобальной рыночной нестабильности
Хеджирование: четыре стратегии получения дохода от низкорисковых стейблкоинов в бурные времена
В апреле 2025 года глобальные финансовые рынки резко колебались из-за тарифной политики Трампа. Он объявил о введении "взаимных тарифов" для основных торговых партнеров, установив базовую ставку в 10% и введя более высокие ставки для определенных стран. Эти меры вызвали резкую реакцию на рынке: капитализация S&P 500 за всего четыре дня сократилась на 5,8 трлн долларов, что стало крупнейшей недельной потерей с 1950-х годов. Цена биткойна колебалась в пределах от 80 до 90 тысяч долларов.
Глава Федеральной резервной системы Джером Пауэлл заявил, что пошлины могут повысить инфляцию и подавить рост, но ФРС не будет вмешиваться на рынок через снижение процентных ставок, политика будет сосредоточена на долгосрочных данных. Goldman Sachs и JPMorgan соответственно повысили вероятность рецессии в США до 20% и 45%. В таких неопределенных рыночных условиях, как инвесторам реагировать? В этой статье будут представлены четыре продукта с низким риском доходности на основе стейблкоинов для справки.
Внимание: данный материал предназначен только для информации и не является инвестиционным советом. Инвесторы должны проводить собственные исследования и нести риски.
1. Экономия искры USDC (Ethereum)
Способ выполнения: подключите кошелек через платформу Spark, выберите продукт Savings USDC и внесите USDC.
Источники дохода: доход от сбережений USDC поступает от ставки по сбережениям Sky (SSR), полученных от сборов по криптовалютным займам, инвестиций в облигации США и предоставления ликвидности таким платформам, как SparkLend. USDC обменивается на USDS в соотношении 1:1 через Sky PSM и помещается в казну SSR для получения дохода, а стоимость токена sUSDC увеличивается с накоплением дохода.
Оценка риска: низкая. USDC имеет высокую стабильность, Spark прошёл несколько аудитов, что снизило риски смарт-контрактов. Однако стоит обратить внимание на потенциальное влияние рыночной волатильности на ликвидность.
2. Берачейн BYUSD| МЕДОВЫЙ (Berachain)
Способ выполнения: посетите официальный сайт Berachain, перейдите в BeraHub, подключите совместимый кошелек, на странице Pools выберите пул BYUSD/HONEY, внесите два токена для предоставления ликвидности. Полученные LP токены можно ставить в фонд вознаграждений для получения BGT.
Источники дохода: в основном поступают от вознаграждений BGT ( 3.41% APR ) и торговых сборов в пуле ( 0.01% APR ). BGT является невзаимозаменяемым токеном управления Berachain, который можно сжигать 1:1 для получения BERA и делиться доходами от сборов основных dApp.
Оценка риска: от низкого до среднего. BYUSD и HONEY являются стейблкоинами, риск колебаний цен низкий; механизм PoL Berachain прошел аудит, риск смарт-контрактов низкий. Однако вознаграждения BGT могут колебаться из-за корректировки эмиссии.
3. Предоставление ликвидности Uniswap V4 USDC-USDT0
Способ действия: подключите кошелек через платформу Merkl и внесите USDC или USDT в продукт "Provide Liquidity to Uniswap V4 USDC-USDT0".
Источник доходов: стимулы в виде токенов UNI.
Оценка риска: низкий до среднего. Пул USDC/USDT представляет собой пару стейблкоинов, риск ценовых колебаний низок, но следует обратить внимание на риск смарт-контрактов и возможное снижение доходности после окончания периода стимулов.
4. Эшелонный рынок USDC (Aptos)
Способ операции: посетите официальный сайт Echelon Market, подключите совместимый с Aptos кошелек, на странице Markets выберите пул USDC, внесите USDC для участия в поставках.
Источники дохода: включают проценты от поставок USDC (5.35%) и награды thAPT от Thala (3.66%). thAPT является депозитным сертификатом Thala, который выпускается и обменивается на APT в соотношении 1:1.
Оценка риска: от низкого до среднего. USDC имеет высокую стабильность, но необходимо обратить внимание на риски смарт-контрактов в экосистеме Aptos и влияние сборов на выкуп thAPT на доход.
Резюме
Следующая таблица отсортирована по TVL от большего к меньшему, только для справки:
| Продукт | Цепочка | APY | TVL | |------|-----|-----|-----| | Spark Saving USDC | Эфириум | 4.27% | 13.85 миллиардов долларов | | Berachain BYUSD|HONEY | Berachain | 3.42% | 4.54 миллиарда долларов | | Uniswap V4 USDC-USDT0 | Эфириум | 14,18% | 1,74 миллиарда долларов | | Эшелонный рынок USDC | Аптос | 9.01% | $13,2 млн |
В условиях увеличения неопределенности на рынке эти низкорисковые инвестиционные продукты на основе стейблкоинов могут предоставить инвесторам относительно безопасное убежище. Однако инвесторы все еще должны осторожно оценивать риски и принимать обоснованные решения в зависимости от своей ситуации.